Koncernens noter
Not 3 Förvärv och avyttringar
REDOVISNINGSPRINCIP
Rörelseförvärv
Rörelseförvärv redovisas enligt förvärvsmetoden. Rörelseförvärv betraktas som en transaktion i vilken koncernen direkt förvärvar dotterföretagets tillgångar och övertar dess skulder. Per förvärvstidpunkten, det datum då bestämmande inflytande erhålls, redovisas varje identifierbar förvärvad tillgång och skuld till sitt verkliga värde vid förvärvstidpunkten. När köpeskillingen i ett rörelseförvärv inkluderar en villkorad köpeskilling, värderas den villkorade köpeskillingen till verkligt värde vid förvärvstidpunkten och ingår som en del av rörelseförvärvet. När ett rörelseförvärv görs stegvis, omvärderas koncernens tidigare ägda andelar (inklusive intresseföretag) i det förvärvade företaget till dess verkliga värde vid förvärvstidpunkten och eventuell vinst eller förlust redovisas i resultaträkningen. Koncernens transaktionskostnader i samband med ett rörelseförvärv kostnadsförs när de uppkommer som rörelsekostnader.
Goodwill beräknas som överskottet från summan av erlagd köpeskilling, beloppet för eventuellt innehav utan bestämmande inflytande i det förvärvade företaget och det verkliga värdet på koncernens tidigare egetkapitalandel i det förvärvade företaget, om sådant innehav fanns, minus nettot av beloppen per förvärvstidpunkten på de identifierbara förvärvade tillgångarna och övertagna skulderna.
Innehav utan bestämmande inflytande värderas vid första redovisningstillfället till innehavets proportionella andel av det verkliga värdet på identifierbara nettotillgångar. Efterföljande resultat hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande fördelas på innehavet utan bestämmande inflytande även om detta innebär att det uppstår en underskottsposition för innehavet i fråga. Förvärv av innehav utan bestämmande inflytande redovisas som en transaktion mellan moderbolagets ägare och innehav utan bestämmande inflytande. Skillnaden mellan erlagd köpeskilling och den proportionella andelen av de förvärvade nettotillgångarna redovisas i eget kapital.
VIKTIGA UPPSKATTNINGAR OCH BEDÖMNINGAR
Förvärvsanalyser baseras på företagsledningens bedömning av det förvärvade bolagets framtida intjäningsförmåga. Fastställandet av verkligt värde på tillgångar och skulder i samband med ett rörelseförvärv kräver att koncernen tillämpar antaganden och uppskattningar som kan avvika från de faktiska utfallet. För vissa av förvärven finns tilläggsköpeskilling som baseras på utfallet av det förvärvade bolagets framtida intäkter under en tidsbestämd period. Det verkliga värdet av tilläggsköpeskillingar utvärderas regelbundet.
Förvärv år 2025
Den 2 april 2025 förvärvade Epiroc den återstående andelen av Radlink. Redan år 2022 förvärvade Epiroc en majoritetsandel av Radlink, 53 %, och äger nu 100 %. Intäkter och antal anställda har konsoliderats och rapporterats inom "Service" sedan 2022. Transaktionen på MSEK -355 redovisas som förvärv av minoritetsintresse inkluderat i finansieringsverksamheten. Radlink levererar och integrerar trådlösa data- och röstkommunikationsnätverk samt stödjande infrastruktur till ovan- och underjordsgruvor. Robusta trådlösa nätverk är kritiska för att stödja automation av gruvdrift. Radlink har cirka MSEK 1 330 i årliga intäkter och har 415 anställda. Inga ytterligare förvärv har genomförts under 2025.
| Verkligt värde (preliminärt) av förvärvade tillgångar och skulder | Förändringar hänförliga till förvärv gjorda före 2025 1) |
|---|---|
| 2025 | |
| Identifierade nettotillgångar | 212 |
| varav: | |
| Immateriella tillgångar | 33 |
| Materiella anläggningstillgångar | -51 |
| Varulager | -35 |
| Leverantörsskulder | -199 |
| Goodwill | -180 |
| Total köpeskilling | 32 |
| Villkorad köpeskilling | -56 |
| Kassautflöde, netto | 88 |
1) Ändringarna är relaterade till uppdaterad slutlig allokering av köpeskilling avseende slutförda förvärv 2024 och utbetalningar av villkorad köpeskilling avseende tidigare års förvärv.
Avyttringar och tillgångar som innehas för försäljning år 2025
Inga materiella avyttringar av dotterföretag har gjorts under de senaste tolv månaderna. Kassaflödeseffekten related till avyttringar uppgår till MSEK 1.
Förvärv år 2024
Alla förvärv som beskrivs nedan har skett genom köp av 100% av aktier och rösträtter eller genom tillgångsförvärv, förutom för ASI Mining där de kvarvarande 66% av aktierna och rösträtterna förvärvades. Epiroc ägde tidigare 34% av aktierna i ASI Mining (intressebolag). Transaktionen har lett till en omvärderingsvinst på innehav utan bestämmande inflytande om 554 som rapporterats i övriga rörelseintäkter. Se not 7. Förvärvet skedde den 3 juli och företaget är nu ett helägt dotterföretag.
Koncernen fick kontroll över verksamheterna vid tidpunkten för förvärvet. Samtliga förvärv har redovisats enligt förvärvsmetoden, inga egetkapitalinstrument har emitterats i samband med förvärven.
Förvärv som bidrar till lönsam tillväxt är en naturlig del av strategin och under 2024 har Epiroc genomfört fem förvärv:
I april förvärvades Stanley Infrastructure, USA, inklusive dotterföretag av rapporteringssegmentet Tools & Attachments. Företaget designar, tillverkar och säljer tillbehör som vanligtvis används på grävmaskiner samt handhållna hydrauliska och batteridrivna verktyg för applikationer inom infrastruktur, anläggning, skrotåtervinning, nedmontering och järnvägsinfrastruktur.
I maj förvärvades Weco Proprietary Limited, Sydafrika, inklusive dotterföretag av rapporteringssegmentet Equipment & Service. Bolaget tillverkar precisionkonstruerade bergborrningsdelar och levererar relaterade reparationer och service.
I juni förvärvades Yieldpoint, Kanada, av rapporteringssegmentet Tools & Attachments. Företaget designar, tillverkar och säljer avancerade digitala geotekniska instrument, med kunder över hela världen.
I juli förvärvades ASI Mining, USA, inklusive dotterföretag av rapporteringssegmentet Equipment & Service. Företaget levererar gruvautomationssystem, såsom fjärrstyrning, teleoperation och fullt autonoma lösningar.
I september förvärvades ACB+, Frankrike, inklusive dotterföretag av rapporteringssegmentet Tools & Attachments. Företaget tillverkar tillbehör och snabbfästen som används på grävmaskiner för bygg och anläggning samt relaterade applikationer för skrotåtervinning och nedmontering. Beloppen i följande tabell specificerar de redovisade beloppen enligt den preliminära allokeringen av köpeskillingen.
Beloppen är aggregerade för fyra av årets förvärv eftersom de relativa beloppen för dessa enskilda förvärv inte anses vara betydande. Det femte förvärvet, Stanley Infrastructure, redovisas separat. Fördelning av köpeskillingen är slutförd inom tolv månader när all relevant information har inhämtats.
| Verkligt värde (preliminärt) av förvärvade tillgångar och skulder | Redovisade värden i koncernen (totalt) | Varav Stanley Infrastructure | Varav förändringar hänförliga till förvärv gjorda före 2024 1) |
|---|---|---|---|
| 2024 | 2024 | 2024 | |
| Identifierade nettotillgångar | 4 031 | 3 646 | 6 |
| varav: | |||
| Immateriella tillgångar | 3 029 | 2 559 | 2 |
| Materiella anläggningstillgångar | 1 269 | 1 125 | – |
| Varulager | 1 092 | 999 | – |
| Kundfordringar | 525 | 467 | – |
| Leverantörsskulder | 532 | 507 | – |
| Goodwill | 6 094 | 4 334 | -6 |
| Total köpeskilling | 10 125 | 7 980 | -0 |
| Förvärvade likvida medel | 120 | 36 | – |
| Omvärderingsvinst på innehav utan bestämmande inflytande i ASI Mining | 554 | – | – |
| Villkorad köpeskilling 2) | -207 | – | -633 |
| Kassautflöde, netto | 9 658 | 7 944 | 633 |
1) Ändringarna är relaterade till uppdaterad slutlig allokering av köpeskilling avseende slutförda förvärv 2023 och utbetalningar av villkorad köpeskilling avseende tidigare års förvärv.
2) Den villkorade köpeskillingen består av betald tilläggsköpeskilling och innehållen köpeskilling om -633 samt innehållen köpeskilling relaterad till årets förvärv om 426. Total utestående tilläggsköpeskilling uppgår till 423 per den 31 december, vilket motsvarar maximalt belopp. Förändringen i verkligt värde av den villkorade köpeskillingen ingår i övriga rörelseintäkter och övriga rörelsekostnader.
Den goodwill som redovisas vid förvärv är främst relaterad till de synergier som förväntas uppnås genom att integrera dessa bolag i koncernens befintliga struktur. Per den 31 december har förvärven en total kassaflödeseffekt på -9 025. Tilläggsköpeskillingen redovisas som en skuld till verkligt värde. Betalningen är beroende av att framtida intäktsmål uppnås inom två år efter förvärvsdatum. Det verkliga värdet baseras på sannolikhetsvägda scenarier och diskonteras till nuvärde. Enligt den preliminära köpeskillingsallokeringen uppgår den totala köpeskillingen till 10 125. De förvärvade verksamheterna har bidragit till intäkter med 2 807 och till rörelseresultatet med -3 sedan respektive förvärvstidpunkt.
BIDRAG FRÅN VERKSAMHETER FÖRVÄRVADE 2024
| MSEK | Summa | Varav Stanley Infrastructure 1) |
|---|---|---|
| Bidrag från förvärvstidpunkten | ||
| Intäkter | 2 807 | 2 635 |
| Rörelseresultat | -3 | -17 |
| Bidrag om förvärvet hade genomförts den 1 januari | ||
| Intäkter | 4 072 | 3 595 |
| Rörelseresultat | -233 | -167 |
1) En svag efterfrågan från kunder inom bygg- och anläggning i USA medförde lägre intäkter 2024.
Avyttringar 2024
Inga materiella avyttringar av dotterföretag har gjorts under de senaste tolv månaderna.